倫銅大漲、日膠反彈、原油巨震……國慶7天全球大宗商品重要的數據和信息都在這裡了

外盤商品結束一周交易，國內的國慶假期夜行將結束，後天上午將正式開盤。在這長長的假期內國內外都發生了許多許多的事：央行降准，PMI數據打架，非農數據出現意外，盤面上有色、原油和黃金都走出了值得關注的曲線。

研投菌在今晚和你們一起做一次開盤準備會，給大宗商品做一次全景掃描，各位如有覺得重要的數據和信息可以直接留言喲～

文 | 對沖研投研究中心

一

宏觀

1. 央行決定對普惠金融實施定向降准政策。凡前一年單戶授信500萬元以下的普惠金融業務貸款餘額或增量佔比達到1.5%的商業銀行，存款準備金率可在人民銀行公布的基準檔基礎上下調0.5個百分點；前一年上述貸款餘額或增量佔比達到10%的商業銀行，存款準備金率可按累進原則在第一檔基礎上再下調1個百分點。

央行稱，此次對普惠金融實施定向降准政策並不改變穩健貨幣政策的總體取向，而是根據國務院部署對原有定向降准政策的拓展和優化，以更好地引導金融機構發展普惠金融業務。

2. 央行三季度例會：當前我國經濟金融運行穩中向好，但面臨的形勢錯綜複雜；實施好穩健中性的貨幣政策，綜合運用多種貨幣政策工具，維護流動性基本穩定，引導貨幣信貸及社會融資規模合理增長。

3. 中國9月官方製造業PMI為52.4，連續兩個月上升，創2012年5月以來新高，且為連續14個月在榮枯線上方，預期為51.6，前值為51.7。9月非製造業PMI為55.4，環比上升2.0個百分點，創2014年6月以來新高，預期值及前值均為53.4。

4. 9月財新中國製造業PMI為51.0，為今年6月來低點，低於8月0.6個百分點，預期為51.5，但仍然連續第四個月超過50.0臨界值，顯示製造業擴張速度繼續放緩，這一趨勢與國家統計局製造業PMI並不一致。

5. 9月非農意外負增長

周五晚公布的美國非農就業報告。數據顯示，美國9月非農就業人口意外下降3.3萬人，為2010年來首次下降；失業率持續走低至4.2%。此前市場共識預期為增加8萬人，失業率維持在4.4%。但值得注意的是，失業率驟降，薪資增速大放異彩。9月薪資增長超出預期，時薪同比增速升至2.9%，創2016年12月來新高。

美聯儲官員表示，颶風天氣對9月就業情況的影響是十分明顯的，但很多人失業都只是暫時性的。雖然9月非農就業人口意外下降，但失業率依然保持低位，薪資增長增速超預期，「債券天王」格羅斯認為，美聯儲12月加息前景「將是扣籃行動」。

二

黑色金屬

1. 唐山鋼坯國慶期間已暴漲130元/噸

據Mysteel報道，唐山鋼坯9月29日（周五）降20元/噸宣布鎖價3480元/噸，9月30日漲20元/噸、10月1日漲10元/噸、10月2日漲30元/噸、10月3日漲40元/噸、10月4日漲20元/噸、10月5日跌20元/噸、10月6日漲10元/噸、10月7日上午漲20元/噸至3610元/噸，至此已累計漲130元/噸。

2. 環保部部長1日至3日赴河北、山西、山東、河南等地調研……

據環保部官網10月4日報道，環境保護部部長李干傑10月1日至3日帶隊赴河北、山西、山東、河南等地調研，看望並慰問假期仍堅守在一線開展秋冬季大氣污染綜合治理攻堅行動強化督查和巡查的工作人員。

在調研中，李干傑對推進京津冀及周邊地區2017—2018年秋冬季大氣污染綜合治理提出了要求。他指出，我們打的是一場治理大氣污染、改善環境質量的攻堅戰，也是一場推進供給側結構性改革、促進產業轉型升級的攻堅戰。

3. 邯鄲鋼鐵集團治污設施不正常運行被查

據長城網10月4日報道，10月1日，邯鄲執法組全體成員兵分三路，對位於邯鄲市復興區的邯鄲鋼鐵集團有限責任公司，進行了突擊執法檢查，檢查項目包括料場、燒結、球團、高爐、轉爐、焦化等生產設施和輔助設施等方面。邯鄲執法組對邯鄲鋼鐵集團有限公司涉嫌的環境違法行為，製作了現場筆錄和詢問筆錄，下達了責令改正違法行為決定書，擬建議省級立案。

4. 社會經銷商鋼材庫存出現環比大降5%

截止9月29日，Mysteel統計的全國重點城市經銷商鋼材庫存本周環比下跌了4.9%，其中長材庫存下跌6.01%，板材庫存下跌3.35%。

重點城市經銷商鋼材庫存節前為958萬噸，較近10年來的最低點（2016年第46周）848萬噸僅高出13%。

5. 廣東省緊急要求再查地條鋼

廣東經信委緊急發文，要求各地務必在10月23日前對本地區涉鋼企業進行一次全面排查，一旦發現從事「地條鋼」生產，堅決予以取締，並追究企業主體責任和屬地監管責任；省經濟和信息化委、發展改革委、質監局將聯合省有關部門組成檢查組，按照分片區負責制要求，於11月中旬前對各市取締「地條鋼」監管相關工作開展情況進行檢查督導。

6. 鋼鐵業併購再起波瀾：建龍擬重組北滿特鋼、寶武發起的基金擬參與重鋼的重整

*ST重鋼（601005）公告，寶武集團發起的四源合（上海）鋼鐵產業股權投資基金中心（有限合夥）（以下簡稱「四源合基金」）及重慶戰略性新興產業股權投資基金合夥企業（以下簡稱「重慶戰新基金」）因看好*ST重鋼重整後的發展前景，擬共同出資設立鋼鐵平台公司作為投資人參與重整。

7.動力煤：產區目前陝西、內蒙古地區炮採煤礦、非法煤礦關停數量較多，在產煤礦均以安全生產為主，煤管票每月嚴格按照核定產能發放，部分煤礦甚至有煤檢站駐礦工作人員嚴格把控，先進產能釋放不及預期，供給偏緊的問題持續存在。

8. 動力煤需求方面，電廠日耗持續高位運行，10月3-5日公布的沿海六大火電的日耗的分別為68.14萬噸、67.86萬噸、68.38萬噸，而去年10月3-5日公布的數據分別為49.9萬噸、50.3萬噸、51.5萬噸，同比暴增34.7%。秦皇島港口錨地船舶100艘左右，下游電廠拉運積極性仍然較高，短期之內仍有補庫需求。

三

有色金屬

1. LME期鋅本周前四天一路上漲，周四再創十年新高，周五受宏觀因素影響，倫鋅價格回落部分漲幅，整體來看本周鋅價大漲2.64%，已連續三周保持上漲趨勢。

2.鉛價攀升至10個月高點，因倫敦金屬交易所的現貨升水表明供應處於緊張狀態。

3. 加拿大礦產企業諾蘭達(Noranda)及代表工人的工會周二稱，北美第二大鋅加工廠的罷工工人拒絕了廠方開出的薪資和養老金條件。

四

原油及貴金屬

1. 美國氣象局報告熱帶風暴Nate正式升級為一級颶風，分析師預計它將對美國原油產出和煉油行業造成巨大衝擊。

由於Nate颶風路徑穿越墨西哥灣中部地區。從周四開始，墨西哥灣離岸鑽井平台大量關閉，減產幅度為120萬桶／天，相當於墨西哥灣總產能的71%，是8月份Harvey颶風來襲時的兩倍多。

2. 周五，紐約商品交易所11月交割的西德州中質原油(WTI)期貨價格下跌1.50美元，或3%，收於49.29美元/桶，創9月中旬以來最低收盤價。本周WTI原油累計下跌4.6%。

3. 俄羅斯總統普京日前表示，石油輸出國組織（OPEC）和包括俄羅斯在內的非OPEC國家之間達成的減產協議可以延長至2018年底，以緩解供應過剩局面。這減產協議原定在2018年3月到期。

4. 阿聯酋能源部長馬茲魯伊：為遵守減產協議，阿布扎比國家石油公司宣布11月將Murban油田產量減少15%，Das油田減少10%，以及Upper Zakum油田減少5%。

5. 俄羅斯2017年上半年黃金產量攀升近6% 但白銀產量同比下降

據俄羅斯財政部周四(10月5日)公布的聲明顯示，2017年上半年俄羅斯的黃金產量較去年同期增長，但白銀產量卻小幅下滑。

俄羅斯財政部稱，上半年該國黃金產量共計122.3噸，同比增長5.9%，其中礦產金為96.3噸。同時，上半年白銀產量共計483.7噸，同比下滑1.99%，其中礦產銀為219.5噸。

五

橡膠

節日期間橡膠外盤期貨震蕩走勢，小幅上漲但整體變動不大。

新加坡交易所美金標膠11月合約TSR-11收盤147.8，較國慶節前漲1，煙片合約RSS3-11收盤168.0較國慶節前降3，東京交易所煙片11月合約收盤207.0較國慶節前漲6.2；外盤期貨整體變化不大。

國外原料價格杯膠41.50泰銖（-1），膠水49（-2），煙片53.20（-0.98），國慶期間國外原料價格小幅下跌，變動不大。

六

棉花&白糖

1.國慶期間新疆籽棉收購價格已經出現下降

據中國棉花網，就在國慶前夕新疆棉籽價格開始下降，由原來的1.8-1.9元/公斤降至1.6-1.7元/公斤，隨之而來的是籽棉價格下調。

阿克蘇某棉農表示，10月4日新疆溫宿縣手采棉最高收購價格已經跌至7.6元/公斤，較之前的最高價下降了0.2元/公斤，而自己剛剛交售的手采棉價格是7.45元/公斤，按照這樣的形勢發展下去，有可能價格還要繼續下降。

2. USDA棉花出口銷售周報：美棉簽約和裝運環比繼續均減，簽約出口進度54%

據USDA最新數據，9月28日當周，2017/18年度美棉凈簽約4.19萬噸，環比減少0.57萬噸，同比增加0.05萬噸；裝運2.72萬噸，環比減少0.41萬噸，同比減少2.26萬噸，簽約數量占出口預估（9月USDA)比54%，高於五年均值9個百分點。

3. 歐盟宣布從10月1日起廢除糖類配額制度，取消歐盟糖類最低價格，結束了超過50年的糖類「貿易保護主義」政策。

七

農產品

重要信息

1.據山東省畜牧獸醫信息中心最新監測，第38周(9月18日至9月24日)，山東豬肉價格回落至25.33元／公斤。業內人士認為，10月份生豬價格將開始承壓，可能會出現季節性下滑。

2. 聯合國糧食及農業組織在5日於羅馬總部發布的《穀物供求簡報》中預測，2017年全球穀物產量將達26.12億噸，創出新高。

報告說，鑒於歐盟和俄羅斯的小麥種植趨勢強勁，以及中國和美國的玉米產量將有所上升，相關預測數據被再次上調。糧農組織目前預測，2017年小麥產量將達7.501億噸，粗糧產量1.361億噸，稻米產量5.007億噸。

3. 貿易消息人士表示，私人分析機構Informa Economics周四調升美國大豆產量預估。Informa預計美國大豆產量為44.74億蒲式耳，平均單產為每英畝50蒲式耳。Informa的一位代表未立即對數據置評。在9月中，Informa預計美國大豆產量為44.7億蒲式耳，平均單產為每英畝49.9蒲式耳。

4. 美國大豆現貨：在伊利諾伊州的中部地區，大豆加工廠收購大豆的平均報價為每蒲9.4475美元，比上一交易日上漲9美分。基差報價是比CBOT的11大豆期價每蒲低了30到25美分，上一交易日是低了40美分到25美分。

5. CFTC持倉報告：基金大在CBOT大豆期貨期權上小幅減持凈多單

美國商品期貨交易委員會（CFTC）發布的報告顯示，投機基金在大豆期貨和期權市場上小幅減持凈多單。

截至2017年10月3日的一周，投機基金在芝加哥期貨交易所（CBOT）大豆期貨以及期權部位持有凈多單27,758手，比上周的28,320手減少562手。

目前基金持有大豆期貨和期權的多單99,872手，上周98,199手；持有空單72,114手，上周是69,879手。大豆期貨期權空盤量為848,692手，上周是819,398手。

解讀

據匯易：目前，國際大豆貼水報價相對穩定，而人民幣雙向浮動特徵明顯，加上國內節前資金出逃造成盤面重挫，使得中國油廠盤面榨利惡化；再加上臨近國慶長假，其近期買興已然放緩，進口廠商均在等待市場方向的進一步明朗；而未來美豆出口銷售的規模，則取決於美國和巴西大豆對華出口貼水報價的競爭力。

但由於四季度中後期缺口巨大，市場預計長假之後，我國市場將迎來11月船期大豆的採購潮，而隨著美灣排港預期的增加，11月大豆船貨在10月中下旬若出現井噴，則可能會造成短期供應壓力提前出現。

－ END －

為了更好的為大家服務，對沖研投的小夥伴們準備了一份鷹眼快訊的使用情況調研問卷，並為參與答題的同學們備上了現金紅包大禮，希望各位踴躍掃碼參加哦！

GIF/29K

點擊體驗一群研究員和交易員生產的期貨快訊

喜歡這篇文章嗎？立刻分享出去讓更多人知道吧！

本站內容充實豐富，博大精深，小編精選每日熱門資訊，隨時更新，點擊「搶先收到最新資訊」瀏覽吧！

請您繼續閱讀更多來自 中億財經網 的精彩文章: