美國的301調查和600億美元關稅，其實沒啥可怕的！
據澎湃新聞今日報道，美國總統特朗普將於本周五之前宣布其新的對華貿易政策，其中包括依據美國「301條款」開展的知識產權調查，對進口自中國的高達600億美元產品加征新的關稅。
再加上之前本月美國開徵的鋼鐵關稅，美國貿易談判代表對歐盟和日本表示，如果一個國家滿足一些條件，其將免於被徵收關稅。這些條件包括聯手美國在貿易上對抗中國。
這意味著，美國針對中國的貿易大棒，終於要揮舞起來了。受此影響，今天的大A股高開之後，最終跳水翻綠，只有避險的貴金屬板塊尾盤爆發，部分股票直至漲停。
政事堂之前文章解讀過，今年年初美股和A股的暴跌，很可能就是源自於特朗普的貿易大棒，那麼，美國此次動作，會是來真的么？對中國的資本市場會有何影響？
其實，從2016年特朗普開始競選總統，政事堂就認為特朗普一旦獲勝，將為中國的經濟發展迎來寶貴的喘息之機。
原因很簡單，要知道，中國14億人口，比所有發達國家的人口加在一起都要多，隨著進入WTO之後十幾年的飛速發展，更是在眾多製造業領域形成了一系列的上下游產業鏈，而其中的絕大部分，因產業上下游的關聯性，都是無法被任何一個國家取代的。
如果美國政府真的想減少對華貿易，那麼需要做的，是扶持一波新的貿易夥伴，通過將他們整合，建立一套能夠取代中國製造的供應鏈系統，以取代對中國進口的依賴，嗯，其實這個就是奧巴馬時期重返亞太時搞的TPP（跨太平洋夥伴關係協定）。
而如今特朗普上台後，他所主導的全球雙邊貿易談判，都是一對一的。因此在全球化分工的大背景下，根本無法形成取代中國的產業體系，因此也無法將中國貨踢出全球的供應體系。
而且最根本的，中美兩國的製造業，一個主導中低端，一個主導中高端，除了光伏鋼鐵等少數領域，其他領域都是互補性更多。
因此，一旦美國在沒有找到中國的產業鏈替代國之前，將糾紛升級全面開徵關稅，中方勢必對美國農業進口進行報復，到時候不僅美國消費品的物價將大幅上升引起民怨，特朗普的票倉中西部農民也將糟災。今年面臨中期選舉的特朗普，絕不可能做這個賠本的買賣。
那麼，特朗普如今揮舞大棒是為了什麼呢？
政事堂認為，特朗普想的不是要通過制裁減少對華廉價產品的進口，而是想通過制裁，增加對華出口並迫使中國開放更多的領域。
對此，我們可以回顧一下歷史。
美國在二戰結束後，為了削弱軸心國德國和日本再次發動戰爭的能力，原本將其國內大量的工業設備被拆除作為戰敗後的賠償。
可是隨著丘吉爾的鐵幕演說和冷戰爆發，美國為了遏制蘇聯的華約和中國，而對西德，美國幫助其加入關貿總協定，北約、歐共體等組織，通過馬歇爾計劃注入資金；向日本大量轉移資金和技術，扶植其產業崛起並給予大量的軍工訂單，扶植其進入WTO的同時又允許其進行貿易保護和知識產權剽竊。
其結果，就是德國和日本能夠一邊享受自由貿易的紅利，一邊又能通過貿易保護維護重建起來的工業，因此迅速崛起。到了60年代，迅速崛起的德日兩國，反而將打贏了二戰的美國工業衝擊得七零八落，使得美國承受這相當巨大的貿易逆差。
於是，後來美國在1974年發明了「301條款」，揮舞著棒子逼著日本停止了大規模的進口入侵。
那麼，為什麼美國只對日本進行301調查，而繼續對西德放縱，使得「半個德國」在80年代一度超過美國成為全球最大的出口國呢？
因為美國在1974年對日本進行301的背景，就是尼克松在1972年與中國恢復了邦交正常化，因此日本就不再是對抗社會主義的前線，大量原本針對日本的政策紅利，就源源不斷的流向了對抗蘇聯第一線的中國。
而等到80年代末，蘇聯搖搖欲墜要解體的時候，美國對德國、日本和中國的扶持就全面停止了，於是就有了美國拉著日德簽署的廣場協定以及中國的那一場風波。
那麼從經濟角度考慮，為什麼中國能夠在1999年歷史性的完成對美國的世貿談判，趕上了全球化的末班車呢？
實際上，這還是要歸功於索羅斯挑起的97-99年的東南亞金融危機，這一場金融風暴，使得美國在冷戰五十年內扶持的泰國、韓國、新加坡和台灣地區遭遇了一波血洗，這些國家和地區的經濟受損嚴重，波及了全球的經濟問題。
因此美國一方面需要一個承接東南亞產能的國家向美國繼續提供廉價的勞動力，而另一方面，美國也考慮亞太的平衡，通過扶持向中國的產業鏈轉移，來遏制躲過了金融風暴的日本對美國工業的全面競爭。
因此，中國的國運又趕上了一波，在美國的支持下，大量原本日韓台的產業鏈，源源不斷的向中國轉移，而我們抓住了這一個歷史性的機遇，迅速崛起成為了世界工廠，更是超越了日本，成為了全球第二大經濟體。
回顧一下，20年前美國拉著中國入WTO，頗似20年後美國拉著日本入TPP，都是對亞洲產業的戰略制衡。奧巴馬和希拉里試圖通過TPP再一次扶持日本，帶著新加坡、越南、澳大利亞等國家，將中國的製造業產業鏈系統性轉移走，來防止中國在經濟領域成為一個有核武器的日本。
而正在這個時候，特朗普同志上台了........
好了，說回來，特朗普揮舞大棒要制裁我們，他究竟想要的是什麼呢？
說白了，奧巴馬是為了遏制中國對美國未來的威脅，而特朗普只是為了選票和錢。
研究美國，我們要明白他們的選舉制度，特朗普是靠著鋼鐵石油集團在背後支持和銹帶工人們揮舞著選票把他送上台的。
而中國可是除美國之外，全球石油消耗最大的國家。（所以跟俄油做生意Y就成為了犧牲品）
而且，奧巴馬和希拉里輸給特朗普的一個很大原因，就是他們為了好看的就業率，將大量的製造業工人被迫轉型做了中低端的工作。因此所引發銹帶工人的憤怒，將選票投給了特朗普。因此，從就業的角度來看，中國如富士康的血汗工廠就算去美國，特朗普和銹帶工人們也是都不感興趣的。
而為特朗普真正提供選票的，是以德國日本為代表，高利潤的工業產業所提供的工作，譬如近些底特律的美國汽車工業。
以汽車行業為例，擁有十四億人口的中國，是除了美國之外，全球最大的汽車消費國家，只不過，中國的汽車行業，外資市場巨大的利潤，幾乎都被德系和日系車所壟斷。
因此中國中低端的產業特朗普興趣並不大，而與日本德國搶佔高端製造業的就業以及搶佔中國未開放市場潛在的利潤，才能夠讓特朗普獲得銹帶工人們的選票以及背後金主們的支持。
所以，特朗普的大棒，大概率是雷聲大而雨點小。
而看清楚了特朗普的底牌，那麼我們應對他的貿易大棒就會輕鬆很多，美國的大方向就是針對德國、日本和中國玩兩桃殺三士，雖然第一個懟的是中國，但是產業與美國直接競爭很少的中國，卻是中日德三個國家之中擁有最多談判籌碼的。
譬如幾天前的315晚會上，擁有豪華轎車途銳的德國大眾被第一個曝光，搞不好這次談判過程中犧牲的產物。（而接受李書福入股的戴姆勒，即使鬧出了大和尚事件，仍然逃過一劫）
而這些事件只是開始，隨著本周特朗普執行「301條款」開展的知識產權調查並準備開啟對中國產品的關稅，也將意味著美中德日四國的牌局會變得更為有趣，也非常考驗我方經貿操盤者縱橫捭闔的能力。
至於會不會真的全面開戰，有救火隊長，政事堂對此並不太擔心，反倒是根據這些年的商業經驗，老大和老二打架，倒霉的一般都是老三和老四......
安倍和默大媽，你倆自求多福吧......
讓大家等了兩天了，不好意思，聊這個總可以發出來吧.....
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