北上資金繼續加速布局

最新 07-30

浙江交科（002061）

推薦理由：

公司預計2018年01-06月歸屬於上市公司股東的凈利潤為61500萬元-70000萬元，與上年同期相比增長55.32%-76.78%。

化工主業整體行情良好，產品價格上漲，銷售穩定；基建工程主業新開工項目及完工量大幅增長。

公司於2017年完成重組浙江交工集團後,實現化工品與基建工程雙主業運營。公司2018年3月末已簽約未完工項目金額470億元,是17年工程收入的3倍,PC、順酐等化工產品價格仍有望維持高位。浙江交工集團為浙江省內規模最大、實力最強的交通工程施工企業,中國交通新聞網統計「十三五」期間浙江綜合交通基礎設施建設投資超過1萬億元,大股東浙江交通集團實力雄厚,交工管理層股權激勵力度大,管理能力和接單能力強。根據浙江省規劃,十三五末浙江國有資產證券化率目標75%。交通集團是浙江最大國有企業,資產規模約3200億,預期公司未來仍有優質資產注入。

產業分析

發力自主可控北斗衛星組網發射進入高密度期

7月29日，北斗三號全球導航系統第9、10顆衛星在西昌衛星發射中心以一箭雙星成功發射。據悉，北斗三號衛星的有效載荷實現了部件級100%國產化率。從此次發射開始，北斗衛星組網發射進入前所未有的高密度期。此前發射的8顆北斗全球導航衛星已初步構成北斗全球衛星導航最簡系統。本次發射的雙星是從最簡系統邁向基本系統的首組衛星。隨著我國航天進入高密度發射期，產業鏈公司受益。從中長期看，北斗系統正式進入全球覆蓋階段，整個衛星導航產業市場未來將有很大發展前景，市場份額擴大和利潤提升可期，相關公司估值有望提升。作為「北斗大本營」之一的航天五院正面臨批產新高峰，重點關注涉及空間基礎設施建設、衛星發射和總裝集成業務的中國衛星（600118）。航天電子（600879）為北斗導航衛星發射的火箭和衛星提供了多種配套產品，也值得關注。

契合國家戰略山東構建輻射全國鐵路物流園網

備受業內矚目的臨沂濟鐵物流園、山東濟鐵膠州物流園、山東濟鐵煙台物流園於7月25日至27日集中開園迎客，年底即墨、董家口等物流園也將全面建成。一張覆蓋山東省17地市，輻射全國的鐵路物流園網路正在形成。

上月底國務院常務會議部署調整運輸結構提高運輸效率，降低實體經濟物流成本。山東是全國物流大省,公路運輸量佔比達到87.5%,比蘇浙粵三省高出20個百分點以上,鐵路物流園建設將引領山東省運輸結構調整,並將有力推動山東省加快供給側結構性改革。在自上而下的政策加持下，鐵路貨運比重提升落地速度有望加快。操作上，關注鐵路貨運及鐵路集疏港港口。

鐵龍物流（600125）主營鐵路特種箱發運量及沙鮁鐵路運量高速增長；日照港（600017受益瓦日線上量及鋼鐵基地投產。

公司動向

1、中興通訊更新一季報凈利潤虧損54億元。

2、華海葯業召回含致癌物降壓藥原料葯。

3、華誼兄弟澄清，公司財務人員從未參與傳聞所述事件的調查。

4、港資房企瑞安人事大地震，高管密集離職。

5、光線十分罕見的連發多條融資公告，融資總額高達70億元。

6、由於樂視網股價持續下跌，13名融資客累計穿倉巨虧5000萬，並形成對中信證券的負債。

市場透視

北上資金繼續加速布局

上周北上資金對A股依舊積極布局，從資金凈流入情況來看，上周北上資金布局加速。choice數據顯示，北上資金近期凈買入A股的力度環比有所加大，在A股上周后三個交易日A股市場調整之際，北上資金凈流入力度並未減少，上周五北上資金凈流入25.57億元。

具體來看，choice數據顯示，7月份以來，北上資金凈流入230.32億元，其中滬股通資金累計凈流入達179.95億元，深股通資金累計凈流入為50.37億元。上周，北上資金凈流入70.64億元，流入資金創7月以來單周凈流入最高金額。