這才是互聯網金融的真諦！

金評媒JPM

ID：JPMMedia

專業的事要由內行去做，這可能是P2P最終涅槃重生的關鍵。

文 | 海川

「夏天剛剛過去，但互聯網金融卻經歷了行業有史以來最冷的冬天。」9月14日晚，面對幾十家媒體記者，國內頭部平台輕易貸的母公司開元金融董事長李勇會這樣坦陳。

夏天的滾滾雷潮，讓一個個存在問題和隱患的P2P平台「原形畢露」，也給很多投資者造成了巨額損失。一段時間內，整個行業似乎風聲鶴唳，很多人包括輿論界都在思考：P2P網貸的未來何在？

「給出借人最合理的收益，給借款人最合情的貸款，穩定供給雙方滿意的服務，這才是P2P網貸行業的立身之基。」在開元金融中心這座石家莊市最高建築的頂層，茫茫夜色中，李勇會這樣回答。

記者見面會後，金評媒（ID：JPMMedia）專訪了李勇會董事長，就業內外關心的一些焦點問題，深入地進行了交流。

互聯網金融應該由誰干？

「金融業是現代經濟的核心，本身乾的就是風險管控，這種事不是隨便什麼人都能幹的。」訪談一開始，李勇會就亮明這個觀點。

他強調，別的行業的創業者，即使失敗，也不會放大風險，對整個行業或社會不會造成多大負面的影響。但金融業不一樣，即使再小的一家金融企業，只要倒閉，影響的都是千家萬戶，風險會被數倍放大，弄不好就會出現社會穩定問題。

由於互聯網的開放性，互聯網金融輻射面更廣，一旦出事，影響也更大。特別是P2P網貸，因資金來源單一，容易遭受擠兌。部分平台過度追求規模，資金端、資產端不具備系統化的清理體系，行業動蕩時，更容易遭遇出借人擠兌、借款人藉機逃廢債等問題。

「互聯網金融作為傳統金融業務的補充，需要輻射更大的群體，也應該由擁有金融從業經驗、足夠資金實力的企業來操刀，這才是普惠金融的真諦」李勇會說。

李勇會認為，縱觀此前爆雷的平台，多數高管儘管聲稱華爾街海歸、名校高材生，卻並非合格的金融企業掌舵手，沒有足夠的經驗和意識去應對風險。

這一點，特別引起我們的共鳴。近來，金評媒（ID：JPMMedia）採訪了多家平台，一個最直觀的印象就是網貸平台從業者非常年輕，90後平台高管比比皆是。他們在給人以青春朝氣印象的同時，也給人「嘴上沒毛辦事不牢」的擔心。

前幾年，互聯網金融業處於野蠻生長狀態，網貸平台遍地開花，跑路現象不斷發生。對此，李勇會很不滿，雖然他自己也是在2014年創立輕易貸平台的。

「太混亂了，簡直是泥沙俱下。」這位有24年金融風控經驗的老資格從業者，對網貸業寒冬的體會，確實比一般人更深刻；對行業的現狀與存在的問題，也確實比一般人看得更清楚。

「金融行業應該支持創新，但不應該提倡創業。」李勇會呼籲。

互聯網金融應該服務誰？

潮水退去,才知道誰在裸泳。

夏天的暴雷潮，讓網貸行業迎來加速出清。與國內大多數網貸平台從業者的焦灼不同，這個夏天，輕易貸的員工卻是痛並快樂著，支撐著他們的就是上半年來驕人的業績。

在全國頭部平台中，輕易貸是唯一註冊在北上廣和杭州以外的網貸平台，佔據了河北網貸交易量的90%以上。據統計，輕易貸平台交易量在2018年穩居全國前15位，累計交易規模突破800億元，進入7、8月以來，更是躍居全國交易量排名前8位。

輕易貸能取得這樣的成績，得益於開元金融24年的金融管控經驗，也得益於掌舵人李勇會精準的眼光。

「任何行業的企業都應該明確自身責任，找到自身定位。」李勇會生動地比喻，「這就像激光應用，要找准自己應該服務的頻譜區段」。

「不是什麼企業都需要互聯網金融，也不是什麼人都需要P2P。中石油中石化每年都需要巨額融資，但他會找你P2P平台嗎？肯定不會。相反，那些還在校的孩子需要錢嗎？需要，但他們也不是P2P應該服務的對象。」李勇會解釋，一家金融企業究竟能服務誰，不能服務誰，最根本的是其成本收益，成本收益決定服務對象。

「P2P平台產品的年化收益率一般都在8%—10%，加上平台運營成本與利潤，最終貸款利率在18%左右。這個點位說高不高，說低不低，應該說，在民間借貸中很常見，大家都能接受。」

面對金評媒（ID：JPMMedia）的探詢，李勇會指出，正是這個利率決定了P2P網貸真正應該服務的對象，既不是中石油中石化這樣的大型國企，這樣高的資金成本它們肯定受不了；也不是一般的消費群體，因為銀行的信用卡早就幫他們解決了小額購物問題；更不是那些收入過低或沒有收入的人，這些人沒有還款能力；而是那些中小微企業，它們確實需要資金，也承受得起18%左右的利率。

「可以說，這個收益率決定了一家網貸平台的成敗，能找到合適的對應的小額分散底層資產的，才能活得長久。」

今年以來，出事最多的平台，多數都沒有遵循這個行業鐵律，那些大標平台、高利貸平台以及部分消費金融平台，概莫能外。

「金融從業者要經得起誘惑，耐得住寂寞。互聯網金融要做的長遠，更需要始終堅持合規建設，合法運營，不做高利貸、校園貸、套路貸。」李勇會強調。

怎樣做才是真正的風控？

今年夏天的暴雷潮，讓網貸平台成為萬眾焦點，也讓平台各種風控弱點暴露無遺。

「最大的風控是選擇好底層資產，也就是解決好為誰服務的問題。這個定位如果找不準，就直接決定了一家平台的生死成敗，後面的一切風控都無從談起。」李勇會告訴金評媒（ID：JPMMedia）。

不少平台貿然闖入陌生的領域，總想以超高利息覆蓋壞賬，對這種做法，李勇會很不以為然。俗話說，不熟不做。在這一點上，李勇會是有切身體會的。據了解，自1994年起，開元金融的「誕生」不僅開創了中國分期付款售車模式先河，更是將戰略紮根於服務中小微民營領域，長期堅持在重卡運輸這一細分領域耕耘。

「一輛載重卡車三四十萬元，跑長途至少要雇3個司機，出一趟遠門，來回油錢好幾萬，因此，說他們是一個小微企業，一點不為過。」

經過20多年的經營，李勇會及其團隊，對這個細分行業已經吃得很透，他們在全國近30個省市，布局了300多家網點，業務拓展到載重卡車上下游的加油站、物流等環節。

今年出事的平台中，有一部分是因為擠兌，造成現金流斷裂，最終導致平台被迫清盤。

對此，李勇會認為，這也是平台管理者金融從業經驗不足的表現。他說，動蕩時期最簡單的應對方式就是準備更多的流動資金，將槓桿率向傳統銀行看齊，進而將風險降到最低。金融行業賴以生存的是流動性，去槓桿環境下，「充足的現金流是血液，完善的風控體系是脊樑。」

至於時下流行的大數據風控，李勇會表示，「不要迷信。如果機器能把最重要的事情都做到了，還要人才幹什麼？！」當然，輕易貸本身並沒有放鬆大數據建設，目前他們的技術中心設在北京，擁有非常完備的數據系統。

可以不剛兌

但不能不負責

作為新生事物，互聯網金融業面臨許多前所未有的問題，其中，對於網貸平台的定位，一直以來就為社會各界高度關注。

目前，監管要求P2P網貸平台回歸信息中介本質，但無論如何，現實中網貸平台還是摻雜高風險金融業務，需要企業承擔責任。

「對於新興且時刻創新的互聯網金融行業來說，監管呼籲的去剛兌、回歸信息中介本質，我們雙手贊成。但仍需明確金融企業應承擔的必要責任，平台需要完善風控體系、風險緩釋機制和債務催收機制，對出借人和借款人負責。」

「人而無信，不知其可。不負責任，誰敢相信你？」

李勇會笑著說，去剛兌並非免除P2P網貸平台原本應承擔的責任，反而應該著重強調。當企業失去責任意識，逃廢債現象將更嚴重，引發社會問題勢成必然。

作為頭部平台，李勇會對金評媒（ID：JPMMedia）坦言，輕易貸歡迎監管。國家對行業的監管，幫助網貸行業重新洗牌、去偽存真，監管越嚴，對優質平台越有利。「讓暴風雨來得更猛烈一些吧！」這位元氏縣當年的理科狀元，引用高爾基《海燕》中的名言，來表述自己對監管的態度。

事實上，正是基於合規、穩健經營策略，輕易貸才能不斷做大做強。目前，國家合規檢查中的硬體要求，比如銀行存管、三級等保等，輕易貸早都已具備（註：9月20日，中國互聯網金融協會公布首批銀行存管白名單，其中輕易貸的存管銀行新網銀行就赫然在冊。）

在信息披露方面，輕易貸堅持實時在官網披露，包括法人簽字、成交量、在貸餘額、逾期、代償金額、收費標準等。

眼下，行業的兩極分化開始加劇，馬太效應正在發生，資源向頭部平台集中不可避免。「對合規經營的平台，其資產規模快速增長，不應過於苛責。」李勇會表示。

對於未來的合規備案，李勇會則很審慎。「很多平台期待備案工作及早落實，但監管備案並不是丹書鐵券，沒有免死功能。」李勇會認為，某些從業者並未遵循經濟、金融的客觀發展規律，一味追求做大規模，即便備案落實也在劫難逃。

「出來混，總是要還的。」這位金融業資深從業人士感慨。「最重要的是把自己的事情做好，踏踏實實地做好中小微民營實體企業服務，這是根本。」李勇會最後說。

喜歡這篇文章嗎？立刻分享出去讓更多人知道吧！