關於養老金入市，我們要活到多大才能收回成本？
來源：21財聞匯
這兩天，養老金入市的話題被討論得熱火朝天。有人為A股迎來活水馳援歡呼，有人為自己將來養老的血汗錢捏了一把冷汗。
你活多久才能回本？
中國人如何養老？有分析稱，一線城市的居民假如2027年60歲退休，活到85歲，預備1000萬元養老恐怕也不夠。那麼，養兒防老、存款養老、以房養老，這些管用嗎？
我們能活到交出去的養老金回本那天嗎？如果活不到怎麼辦？看完下圖你會搞懂第一個問題；而第二個問題的答案，請拉到文末。
4000億養老金入市，A股強心劑or大利空？
據規定，養老金投資股票、股票基金、混合基金、股票型養老金產品的比例，合計不得高於養老基金資產凈值的30%。
截至2015年底，中國基本養老保險基金資產規模為39937億，在扣除預留支付資金外，全國可以納入投資運營範圍的資金總計約2萬億元。以30%的入市上限計算，最終只有6000億元左右可以入市。而分析人士預計，首批入市養老金規模約4000億元。
不少券商分析師認為，養老金入市將給A股市場帶來大量的長線資金，不過考慮到建倉期及建倉時機選擇，養老金入市短期對大盤的提振作用有限，利好股市的作用將在中長期顯現。
然而，也有不一樣的聲音。
經濟論論人齊俊傑認為：養老金入市才是最大的利空。
首先，養老金是全國人民的養老錢，這個錢是不能虧損的。所以這麼多年來養老金寧可放在那讓他被通貨膨脹融化掉，也不能輕易的投資。因為被通貨膨脹融化，那還可以怪央行，如果投資虧損就只有切腹以謝國人了。
正因為養老金不允許虧損，養老金的投資策略跟證金完全不同。即便要建倉買股票，也是要到熊市裡去買，在市場發生極度恐慌的時候撿便宜貨。養老金投資不會像證金一樣包二奶，搞那麼多王的女人，養老金的投資方法類似於巴菲特，只不過巴菲特是通過自己的判斷看到對方的底牌，而養老金則是直接通過作弊來看對方底牌。
他要買的是對方的現金流和盈利能力，那些炒概念的中小創們，養老金壓根就不會多看一眼。他要買的是穩健的盈利和分紅能力，當然也不排除一些確定的央企整合、資產注入等機會。至於如何能夠確定，又如何能夠提前知道？你懂的。
所以 ，養老金不會是解放軍，第一他輕易不會來，來了也是要賺你們的錢的。第二，養老金如果需要建倉，那麼對於資本市場來說，就需要出現一個絕對低價，來給養老金提供一個建倉機會。
所以，股市裡沒有活雷鋒，誰也不是進來幫助大家解套的，那些天天想著，證金公司和養老金把自己解放出來的投資者實在是該好好反省一下了：你太善良，也許真的不適合炒股。
【延伸】你的社保怎麼交的？
儘管養老金入市討論得熱火朝天，但仍有很多小夥伴還不清楚自己每個月的社保到底是怎麼交的，你退休的時候又能拿到多少錢，這些錢又是怎麼算出來的？
社保包括養老保險、醫療保險、工傷保險、生育保險和失業保險5種，這5險是法定的、強制的，如果你所在的企業沒有交全，你得好好想想是不是要炒你老闆魷魚。
其中養老保險、醫療保險、失業保險是公司和個人共同繳納，根據地區不一樣，繳納的比例也有一定的差別，具體情況可以查詢當地官網或者直接問公司財務；而工傷保險和生育保險由企業獨自繳納。
社保的繳納比例又是怎麼定的？
嗯，自己的社保每個月交多少錢究竟是怎麼算出來的，這個問題大家都關心。我們先來感受一下，廣州2016年社保裡面5種保險的繳費比例，看圖：
表格中的繳費工資基數是什麼意思？來科普一下。
社保繳納基數其實就是工資水平，但這個工資水平是有限制的，不能低於社會平均工資的60%，也不能高於平均工資的3倍。
為了更好地讓大家理解繳費工資基數這個詞語的意思，下面舉例子說明。
假如2003 年你所在的省份社會月平均工資是 1847 元，雖然你的月工資超過了 1847*3=5541元，但你的社保繳納基數只能按 5541 元計算。
如果你的月工資低於 1847*60%=1108.2 元，則社保繳納基數是 1108.2 元；要是你的工資在1108.2 至 5541 元之間，那社保繳納基數就是你的工資。
不過一般企業會選最低標準來繳費以降低成本，所以很多公司將工資分為基本工資、住房補貼、績效補貼等等，繳納社保只按基本工資來繳。
這樣一來，職工到手的工資會多一些，但繳納的社保也少些，退休後享受的福利也會少一些。
繳納社保之後能享受多少回報？
既然交了錢，肯定要有回報的，那回報如何，回報值不值得付出呢？
不妨這樣想，養老保險可以看成返還型保險；而醫療保險可以看做返還型與消費型的混合體；生育保險、工傷保險、失業保險可以算作消費型的保險。
大家知道返還型的保險有儲蓄的性質，而消費型的保險更多的是保障，這樣一來，社保的作用就很明了了。
不過社保包含了5種險，算起來篇幅太長，所以這裡僅以社保裡面最大頭的養老保險為例子來說明一下。
在這裡需要穿插說明一下，養老保險是企業和個人分繳的。其中企業繳納的部分進入社會統籌賬戶，而個人繳納的部分則進入個人賬戶部分。城鎮職工基本養老保險只需滿足繳費滿15年即可享受相關養老待遇。
那為什麼說養老保險可以看成是返還型保險呢？
第一，個人賬戶中的錢，就是個人繳納的那一部分，相當於銀行定存，退休時再分批取出來。無論生老病死，那部分錢會一直在那裡。可以提取（出國或死亡），也可以繼承。而繳納不夠15年，這部分錢也可以提出來。
第二，又算不得是真正的返還型保險，因為企業繳納的那部分錢一般不會如數的返還到你手裡。交的多不一定拿得多，交的少不一定拿得少。
這部分錢相當於進入一個大的蓄水池裡，然後相對平均地分配給參保的人，很小程度上減小貧富差距。
需要指出的是，社會養老保險跟商業保險不一樣，分期繳納的商業保險如果斷保，將會把已交款項退還並斷保，但社保是可以斷交的，只要最後累計繳納社保年限夠15年即可享受養老保險待遇，只是最後領取額度可能會有所影響。
來具體看一下達到法定退休年齡且繳納社保滿15年後你能拿到多少錢？
基礎養老金=（全省上年度在崗職工月平均工資+全省上年度在崗職工月平均工資×繳費指數）÷2×繳費年限×1%
（註：繳費指數，即繳費工資占當年社會平均工資的比重）
個人賬戶養老金=個人賬戶儲存額÷個人賬戶養老金計發月數 （其實就是大概預估了你能活多少個月）
不過我們不用去算了，國家人社部給出的一組數據是：50歲是195個月，55歲是170個月，60歲是139個月。當然了，這是一個根據往年情況統計測算出來的養老金計發數值，不是說你60歲退休只能活139個月。
最後把基礎養老金和個人賬戶養老金兩項相加就是你每月能拿到的養老金額度。
舉個栗子：
A、B、C三君均在廣州，從1996年開始交社保，繳納保費20年，2016年交完，2017年退休，退休時年齡都是60歲。
因為工資一直在漲，1996年到2016年工資水平差別太大，為方便計算，繳納養老金統一按2006年來計算，2017年領取養老金則按上年度即2016年社平工資來算。
根據上表中廣州的數據，我們假設2016年社會平均工資是5525元每月，2006年平均工資是2006元每月。
假設A君20年來工資均超平均工資3倍，我們上面講了，無論是企業部分還是個人部分，繳費基數頂多也只能按上限（社平工資的3倍）計算。
所以退休前每月繳納養老金
=企業+個人=2006×3×14%+2006×3×8%≈1323，
退休後每月領取養老金
=企業+個人=（5525+5525×3）÷2×20×1%+115545.6÷139≈3041
需要說明一下，公式中的115545.6，是個人20年繳納的養老保費總額，計算公式是：2006年的月平均工資×3×12月×20年。
以下關於B君和C君的計算，跟A君同理。
B君20年來工資均不足社平工資的60%，所以按下限（社平工資的60%）計算。
每月繳納養老金=2006×60%×14%+2006×60%×8%≈265，
退休後每月領取養老金
=（5525+5525×60%）÷2×20×1%+23109.12÷139≈1050
C君20年來一直在平均線上，
每月繳納養老金
=2006×14%+2006×8%≈441，
退休後每月領取養老金
=（5525+5525）÷2×20×1%+38515.2÷139≈1382
從上邊的例子可以看出，基本上是多繳多得，少繳少得，但一定程度上縮小了差距，低收入者不下千，高收入者不上萬。
有人要問了，自己活不到計發月數139個月怎麼辦？
這個好辦，個人繳的保費會如數返還給家屬，還有死亡待遇，即（1）喪葬費（2）一次性撫恤費（3）領養社保退休金的死者的直系親屬符合生活困難補助費。
但是這點估計很多人都不知道吧，但公司繳納的額度就別想要拿了。
那139個月後還健在怎麼辦？待遇不變，個人賬戶部分由社會統籌賬戶補齊。而且仍舊享受死亡待遇，所以大家要活得長命一點呀，好好活著也是在賺錢。
免責說明：版權歸原作者，如涉及侵權等問題，請聯繫小編刪除。
下圖紅圈內的人物是誰？他曾獨佔四分之一中國，影響中國最終走共產主義道路的人不是毛澤東，周恩來，林彪等，而是他！
關注本號後獲知答案
※小老闆與企業家的距離，殘酷的事實！
※楊貴妃死在了中國，為什麼陵墓會在日本？
※她曾是最火女主持，突然消失10年，欠債賣房，只為了這11個男人
※路虎手機震撼全球！待機60天，可以當充電寶的手機！
※能看到這20張長江三峽70年前的老照片，真的要感謝美國人！
TAG:李三頻道 |
※我們是吃什麼長大的？能活到現在是不是也挺不容易的？
※比起能否贏得大選，大家更關心希拉里能不能活到大選那天
※多虧這些App我才能活到現在！沒有它們我可能要崩潰了！
※健康活到老：早上四要，晚上四不要，實用，值得收藏
※活到老，用到好！雙語能力值得擁有
※避免不了活到老，我們就應該努力騷到老
※汪生要想活到老吃到老，就要……
※手指幾個斗的人，活到老就忙到老，再有錢也不懂花
※紅糖喝得好，比人蔘還有效！大病小病全趕跑，氣色紅潤活到老
※請原諒每一個近視眼，他們能活到現在真的不容易！
※誰說得了糖尿病就不能活到一百歲？
※這些養生知識，大多數人都不知道，學到了健康活到老！
※真是讓我大開眼界，活到老學到老
※魏大勛：我真的那麼丑嗎？我能活到現在都是因為我想得開啊…
※大蛇丸作惡多端，他能活到最後的理由是什麼
※你能活到現在，真是太不容易了！
※開頭送5殺每集都要猜誰能活到最後 這部TVB劇絕不會讓你失望
※慈禧生活到底多奢侈？起個床就要上百人伺候，前後更是花費數小時
※大蒜跟它一塊吃，血栓，癌症、胃病看到你都害怕，健康活到老